Ein Punkt mehr
Was ein Prozentpunkt mehr von dieser Position mit deiner Volatilität machen würde.
Im Demo-Portfolio
+49 Bp
Wie sie hier berechnet wird
Die Ableitung der Portfoliovolatilität nach diesem Gewicht, umgerechnet in Basispunkte pro Gewichtspunkt.
Durchgerechnetes Beispiel
- Gib HLX einen Gewichtspunkt mehr und nimm ihn gleichmäßig vom Rest: Die Portfoliovolatilität ändert sich um etwa +49 Basispunkte.
- Ein Basispunkt ist 0,01 %. Die Position mit der größten Zahl ist die erste, die man reduziert, wenn das Ziel weniger Risiko ist.
Demo-Portfolio: vier erfundene Unternehmen, generierte Preise, gemessen mit der echten Engine. Vergangene Renditen sagen keine zukünftigen voraus.
Wo es täuscht
Es ist eine lokale Zahl, gültig für eine kleine Änderung. Sie beschreibt nicht, was eine Verdopplung der Position bewirken würde, weil sich die Korrelationen mit den Gewichten verschieben.